东胜神洲，傲来国境，有一花果山，乃十洲之祖脉，三岛之来龙，自开清浊而立，鸿蒙判后而成。真个好山！有词赋为证，赋曰：势镇汪洋，威宁瑶海。势镇汪洋，潮涌银山鱼入穴；威宁瑶海，波翻雪浪蜃离渊。水火方隅高积土，东海之处耸崇巅。丹崖怪石，削壁奇峰。丹崖上，彩凤双鸣；削壁前，麒麟独卧。峰头时听锦鸡鸣，石窟每观龙出入。林中有寿鹿仙狐，树上有灵禽玄鹤。瑶草奇花不谢，青松翠柏长春。仙桃常结果，修竹每留云。一条涧壑藤萝密，四面原堤草色新。正是百川会处擎天柱，万劫无移大地根。
那山正顶上，有一块仙石。自开辟以来，每受天真地秀，日精月华，感之既久，遂有灵通之意。内育仙胞，一日迸裂，产一石卵，似圆球样大。因见风，化作一个石猴，五官俱备，四肢皆全。便就学爬学走，拜了四方。目运两道金光，射冲荧府，直闹开南天门，惊动了玉皇大帝。原来这猴是受天地精华，非比寻常走兽飞禽，乃天地间孕育的灵性之物。
这石猴在花果山中，与众猴玩耍，一日避暑，寻源到水帘洞前。见一股瀑布飞泉，众猴言，谁有本事钻进去，又出来，且无伤，便拜他为王。那石猴瞑目蹲身，将身一纵，径跳入瀑布泉中，忽睁睛抬头观看，那里边却无水无波，明明朗朗的一架桥梁。他住了身，定了神，仔细再看，原来是座铁板桥。桥下之水，冲贯于石窍之间，倒挂流出去，遮闭了桥门。却又欠身上桥头，再走再看，却似有人家住处一般，真个好所在。
但见那：翠藓堆蓝，白云浮玉，光摇片片烟霞。虚窗静室，滑凳板生花。乳窟龙珠倚挂，萦回满地奇葩。锅灶傍崖存火迹，樽罍靠案见肴渣。石座石床真可爱，石盆石碗更堪夸。又见那一竿两竿修竹，三点五点梅花。几树青松常带雨，浑然相个人家。
石猴大喜，道：“大造化！大造化！”便跳出瀑布，将身子一抖，跳将出来，笑道：“众猴，我进来，里面好，保证你们家！”众猴果然跟随，进去一看，果然如石猴所言，有石锅、石灶、石碗、石盆、石床、石凳，中间一块石碣上，镌着“花果山福地，水帘洞洞天”。众猴欢喜，一个个抢盆夺碗，占灶争床，搬过来，移过去，正是猴性顽劣，再无一个宁时，只搬得力倦神疲方止。众猴拱谢石猴，石猴端坐上面，众猴伏拜，称其为“千岁大王”。自此，石猴便有了名号，号“美猴王”。
光阴荏苒，转眼三五百载，美猴王在花果山逍遥自在，享尽天年。然一日，忽觉悲从中来，泪流满面。众猴惊恐，问其故。美猴王道：“我虽在山水之间，享无穷之寿，然终有一死。我如今虽不归人王，也不归佛老，不归鬼仙，乃与天地山川为寿，但终究逃不过轮回之苦，心中忧虑，故悲。”众猴闻言，皆惊惧失色，只求长生之道。
美猴王遂辞别众猴，造一木筏，顺流而下，漂洋过海，寻仙访道。历经八九年，渡海到了南赡部洲，寻人烟稠密处，学习人礼，穿人衣，学人语。又西渡大海，到了西牛贺洲，听闻灵台方寸山，斜月三星洞，有一菩提祖师，神通广大，可授长生之道。
那菩提祖师在洞中讲道，美猴王在旁听道，听得喜得抓耳挠腮，眉花眼笑。一日，祖师登坛高坐，问众徒弟，谁肯传长生妙道？美猴王即出班，磕头礼拜，求祖师赐教。祖师见他根骨奇佳，便收为徒，赐法名“孙悟空”。
孙悟空在洞中修行，初时扫阶庭，砍竹修松，挑水养花，杂役诸事。三年后，祖师问他学了什么，悟空道：“弟子只记得些皮毛，未窥门径。”祖师知其诚心，便传授他“大品天仙诀”。悟空修习有成，能延寿长生。又一日，祖师问悟空是否要学避三灾之法，悟空道：“既得长生，为何不学？”祖师遂传他七十二般变化，以避天雷、火灾、风灾。
又过数日，祖师问悟空能否腾云。悟空道：“弟子已会驾筋斗云。”祖师问其速度，悟空道：“一日能行十万八千里。”祖师笑道：“这算不得腾云，只算爬云。我教你个筋斗云。”悟空遂习得筋斗云，一个筋斗便是十万八千里，神通初成，意气风发。
然而，树欲静而风不止。一日，孙悟空在师兄弟面前卖弄变化，变成一棵松树。祖师见状，喝斥道：“你在这宣扬人前，惹出祸来，必不轻饶。你快回去，今后不许再提我是你师父！”悟空惶恐，拜别祖师，一个筋斗云回到花果山。
回到水帘洞，只见一群野猴在占山为王，他的猴孙们四散奔逃，花果山满目疮痍。孙悟空大怒，掣出金箍棒，杀退群妖，救回众猴。然他心中思念师父所传神通，又觉花果山虽好，终非久留之地，且需得一件趁手兵器，方能在这天地间立足。
于是，孙悟空决定前往东海龙宫，寻一件神兵利器。他驾起筋斗云，来到东海之滨，潜入海底，闯入水晶宫。龙王敖广见是孙悟空，心中虽有不悦，但碍于他是灵台方寸山菩提祖师徒弟，且孙悟空神通广大，不敢怠慢，便命小童抬出一把九股叉、一杆画杆大刀。孙悟空皆嫌轻了，不肯要。
龙王无奈，只得说：“我这里有块天河定底的神珍铁，是大禹治水时留下的定海神针，不知是否合用。”孙悟空闻言，大喜，随龙王来到天河底。只见那神珍铁，两头是两个金箍，中间乃一段乌铁，紧挨箍有镌成的一行字，唤做“如意金箍棒，重一万三千五百斤”。孙悟空心中欢喜，只嫌它太大，便道：“再细些更好，再细些更好。”那宝贝便真个的变做碗来粗细。孙悟空欢喜不尽，又向龙王讨了一套披挂。龙王虽心痛，但无奈，只得凑齐了凤翅紫金冠、锁子黄金甲、藕丝步云履。
孙悟空得宝后，欢欢喜喜回到花果山，操演群猴，自封为“齐天大圣”的雏形已在心中萌动。然而，天庭已得知花果山出了个妖孽，派太白金星下界招安，欲将他纳入天条管辖。孙悟空虽天真烂漫，却不知天庭的险恶，只以为得了官职，便可光宗耀祖，遂随太白金星上了天宫。
然而，天宫并非乐土，玉帝封他为“弼马温”，不过是个养马的小官。孙悟空起初勤勤恳恳，后得知官职低微，心中大怒，打出南天门，重回花果山，自封“齐天大圣”。这一战，惊动了天庭，也预示着一场更大的风暴即将来临。孙悟空的命运，就此与整个三界紧密相连，演绎出一段段惊心动魄的传奇故事，而这一切，不过是《旧版西游记》漫长画卷的序章。